【IPO】ステムリム(4599)が東証マザーズへの新規上場承認

2019年7月5日、ステムリム(4599)が東証マザーズへの上場承認を受けました。600万株の公募増資及びオーバーアロットメントによる売出しに伴う最大126万株の第三者割当増資を行い、同時に240万株の株式売出しを実施します。想定仮条件(2,370円~3,730円)の平均価格(3,050円)を基礎とした資金吸収金額は295億円です。主幹事はSMBC日興証券です。ブックビルディング期間は7月25日(木)から7月31日(水)、上場日は8月9日(金)です。なお、海外募集もあります。

ステムリムは、生体内に存在する幹細胞を活性化し、損傷組織の再生を誘導する医薬品・医療機器及び遺伝子治療等製品の研究、開発、製造、販売を行っています。

調達した資金は、「再生誘導医学研究所」及び「動物実験施設」の設立資金、継続して研究開発を行うための運転資金、並びに事業拡大に伴う人件費に充当する予定です。

7月24日追記
ステムリムの仮条件は1,000~1,700円に決まりました。新規発行株式と売出し株式数が以下のように変更になっています。

新規発行株式:6,000,000株⇒8,100,000株
売出し株式数:2,400,000株⇒300,000株

8月1日追記
ステムリムの公募・売出価格は1,000円に決まりました。

公募・売出し(IPO)情報

銘柄名ステムリム
コード番号4599
上場市場東証マザーズ
新株発行8,100,000株
売出株数300,000株
OA売出1,260,000株
合計9,660,000株
上場時発行済み株式数52,382,700株
オファリング・レシオ18.4%
想定仮条件2,370円~3,730円
仮条件1,000~1,700円
BB期間7月25日(木)~7月31日(水)
公募・売出価格1,000円
上場日8月9日(金)
初値(公募・売出価格比)930円(-7.0%
調達資金使途「再生誘導医学研究所」及び「動物実験施設」の設立資金
継続して研究開発を行うための運転資金
事業拡大に伴う人件費
売出人及び売出株式数山﨑 尊彦 250,000株
金崎 努 50,000株

価格

想定発行価格公募・売出価格
株価3,050円1,000円
吸収金額295億円97億円
時価総額1,534億円524億円

幹事

名称引受株式数
主幹事SMBC日興証券7,068,000株
引受人大和証券972,000株
引受人野村證券648,000株
引受人みずほ証券648,000株
引受人SBI証券202,500株
引受人いちよし証券40,500株
引受人岡三証券40,500株
引受人楽天証券32,400株
引受人西村証券8,100株

企業情報

事業内容生体内に存在する幹細胞を活性化し、損傷組織の再生を誘導する医薬品・医療機器及び遺伝子治療等製品の研究、開発、製造、販売
ホームページアドレスhttps://stemrim.com/

業績

決算年月2017年7月2018年7月2019年4月
(第3四半期累計)
事業収益(千円)300,000200,000100,000
経常利益又は経常損失(千円)△157,140△327,338△506,305
売上経常損益率
当期純利益又は当期純損失(千円)△123,936△323,822△505,647

投資指標

想定価格3,050円
1株損益△6.4円
PER-倍

※1株損益は直近の当期純損益を上場時の発行済み株式数で割ったもの

株主とロックアップ

氏名又は名称株式総数に対する割合ロックアップ
玉井 克人19.8%180日
玉井 佳子10.2%180日
冨田 憲介9.5%180日
大久保 俊幸8.8%180日
株式会社SMBC信託銀行 信託口5.4%180日
山﨑 尊彦5.1%180日
みやこ京大イノベーション投資事業有限責任組合4.6%
大阪バイオファンド投資事業有限責任組合4.6%180日
大和日台バイオベンチャー投資事業有限責任組合4.4%

株式会社SMBC信託銀行 信託口については、塩野義製薬株式会社が委託した信託財産です。

ステムリムのIPO評価(管理人の参加について)

ステムリムが東証マザーズへの上場承認を受けました。資金吸収金額は想定定仮条件の平均価格で295億円とマザーズ上場企業としてはかなりの大型です。株主にはVCも見られ、ロックアップのかかっていない大株主もいます。

ステムリムは、再生誘導医薬の開発を目指すバイオ企業です。バイオ企業なので赤字が続いています。

IPOについては、規模が大きく、バイオ株のIPOは、バイオ株ブームの時を除くと公募割れすることが多かったので不参加の予定です。

7月24日追記
仮条件は想定価格を大幅に下振れて決まっています。予定通り不参加です。

コメント

タイトルとURLをコピーしました